Sanlorenzo приобретает компанию Nautor Swan Group

Эта новость потрясла мир яхтинга: Sanlorenzo приобретет 100% акций Nautor Swan Group у компании Sawa. Объявление было сделано вчера и представляет собой значительное приобретение для сектора.
В частности, Sanlorenzo S.p.A. и Sawa S.r.l., компания, контролируемая Леонардо Феррагамо, подписали обязывающее соглашение о продаже 100% акций Nautor Swan S.r.l. и, косвенно, ее дочерних компаний, входящих в сферу приобретения.
Это 13 компаний, расположенных в 7 странах (Финляндия, Италия, Испания, Монако, Великобритания, США и Австралия).

Как хорошо известно профессионалам отрасли, Sanlorenzo — историческая и глобально лидирующая компания в области роскошном яхтинге производящая яхты на заказ и суперяхты созданные специально для каждого клиента, отличающиеся неповторимым и неподвластным времени дизайном.
Компания была основана в 1958 году в Тоскане, и в настоящее время ее штаб-квартира находится в Амеглии, Лигурия.
Группа компаний Nautor Swan Group, расположенная в Финляндии и основанная в 1966 году, занимается в основном проектированием, строительством, маркетингом и реконструкцией яхт. Парусные суда класса «люкс под брендами Swan, Maxi Swan и ClubSwan, а также моторные яхты под брендами Shadow и Arrow.
С приобретением Nautor Swan компания Sanlorenzo расширит свой ассортимент предложений в морском секторе, позиционируя себя как одного из самых конкурентоспособных игроков на рынке.

Экономические условия соглашения

Sanlorenzo обязалась приобрести 100% акций Nautor Swan Group у Sawa двумя траншами:

• 60% акций при первом закрытии сделки, которое ожидается в ближайшее время, на сумму €48,5 млн. Это эквивалентно пропорциональной части стоимости капитала, согласованной на уровне €80,9 млн, определенной на основе стоимости предприятия в €90 млн и чистой финансовой позиции (PFN), скорректированной на 31 декабря 2023 года, в размере €9,1 млн.
• 40% акций во время второго закрытия, запланированного к 30 апреля 2028 г. (на основе финансовых данных за 2027 год), оцененных по наибольшей из двух величин: стоимости акций, полученной при первом закрытии, или стоимости акций, полученной в результате применения коэффициента 9x EV/EBITDA.

Для каждого закрытия сделки стороны договорились, что оплата будет произведена на две трети наличными и на одну треть акциями через увеличение капитала, при этом Sawa отказывается от права опциона, если только не возникнут технические трудности, препятствующие своевременному исполнению.
Цена выпуска акций Sanlorenzo будет оцениваться как среднее арифметическое значение рыночных цен на момент закрытия за 30 календарных дней, предшествующих соответствующей дате закрытия.

Кто возглавит Nautor Swan в Sanlorenzo

После завершения приобретения группу компаний Nautor Swan возглавят Массимо Перотти (Massimo Perotti ) в качестве генерального директора и Джованни Помати (Giovanni Pomati ) в качестве со-генерального директора. Леонардо Феррагамо из Sawa останется на посту председателя совета директоров Nautor Swan.

Массимо Перотти, председатель совета директоров и генеральный директор Sanlorenzo, прокомментировал: «Подписание этого соглашения знаменует собой важную веху в нашей стратегии.
За последние месяцы в сотрудничестве с Леонардо Феррагамо и руководством Nautor Swan мы разработали надежный промышленный план по разработке продукции и использованию многочисленных синергетических эффектов в технологической, производственной и коммерческой сферах, а также экономии на масштабе.
Они преобразили верфь и ее лодки в культовый бренд мирового масштаба.
Мы имеем дело с ультраэксклюзивным нишевым брендом, чья философия идеально совпадает с философией Sanlorenzo.
Наследие Swan признано во всем мире за его ключевые элементы: элегантность, качество, производительность в сочетании с солидностью благодаря передовым технологиям строительства, инновациям и непревзойденной мореходности.
Как и для Sanlorenzo, важно развивать это наследие, сохраняя традиции и эксклюзивность бренда, уважая опыт и знания, накопленные Nautor Swan за долгие годы.
Мы продолжим движение по «Дороге к 2030 году» с дополнительной «шестеренкой»: мы являемся пионерами в области устойчивого яхтинга, находясь на переднем крае прикладных исследований в области углеродно-нейтральных технологий, основанных на использовании экологически чистого водорода и метанола.
В синергии с уже существующими экологичными парусниками Swan мы создадим новый сегмент рынка, которого в настоящее время не существует».
Объединение брендов Sanlorenzo и Nautor Swan — каждый со своим эксклюзивным и ограниченным предложением, ориентированным на свой клуб ценителей и не пересекающимся между собой — создаст уникальный глобальный центр в мире мореплавания.
Лучшее из моторных и парусных яхт».

Леонардо Феррагамо, председатель совета директоров Nautor Swan, добавляет: «За последние 26 лет вместе со многими замечательными сотрудниками мы посвятили себя развитию и превращению этой уже известной и культовой верфи в международный бренд, признанный за качество, элегантность и надежность — элементы, лежащие в основе Nautor Swan. Это включает в себя четыре различные линии яхт, глобальную сервисную поддержку, специализированный спортивный менеджмент, а также создание ClubSwan, яхт-клуба, объединяющего наших владельцев и многих яхтсменов, которые ценят ценности, которые всегда пропагандировал Swan. Сегодня моя цель — обеспечить вечное существование этого любимого и уважаемого во всем мире бренда, доверив его одной из самых важных морских групп в мире, возглавляемой Массимо Перотти, одним из самых блестящих предпринимателей в этом секторе, чтобы он мог реализовать многие высокие потенциалы, которые мы создавали со страстью и преданностью на протяжении многих лет. Сохранение значительного миноритарного пакета акций также позволит мне продолжить передачу культуры, знаний и опыта, накопленных за годы работы, на благо многих людей, работающих в компании, и более чем 2 300 владельцев яхт Swan по всему миру, а также тех, кто мечтает присоединиться к ним».

Юридическая фирма Musumeci, Altara, Desana & Associati консультировала Sanlorenzo по юридическим аспектам сделки и согласованию соответствующих контрактов.
Sanlorenzo также помогали Mediobanca в роли финансового консультанта по сделке, Deloitte — в проведении финансовой экспертизы, Andersen Italia — по налоговым вопросам, а Riccardo Cima — по промышленным аспектам.
Юридическая фирма Visconti & Associati консультировала Sawa по всем юридическим аспектам сделки и согласованию соответствующих контрактов.
Sawa также получила помощь от CC & Soci в роли финансового консультанта по сделке и от Heritage Holdings в роли стратегического консультанта.